Предложение состоит из двух частей:

"Город был покрыт" - в данном случае выражено действие или состояние города, которое выполнено в прошлом времени (был покрыт).

"белым одеялом" - это дополнение, которое уточняет каким именно способом или материалом был покрыт город.